Truist Securities понизил целевую цену акций Bill.com Holdings Inc. (NYSE:BILL) с $46 до $45, сохранив рейтинг "Покупать".
Фирма обновила финансовую модель после отчета Bill.com за третий квартал 2026 финансового года. Прогнозы базовой выручки незначительно снизились менее чем на 1% из-за замедления темпов расширения комиссий в бизнесе кредиторской и дебиторской задолженности.
Truist повысил прогноз скорректированной операционной прибыли на 2027 финансовый год на 23%, а прогноз скорректированной прибыли на акцию на 27%. Повышение отражает сокращение штата на 30% и новую программу обратного выкупа акций на $1 млрд.
Руководство Bill.com представит дорожную карту достижения правилу 40 на следующем квартальном звонке. Оценки рынка в настоящее время предполагают правило 37 в 2028 финансовом году.
Новая целевая цена основана на примерно 16-кратном значении скорректированной прибыли на акцию за 2027 календарный год по определению Truist, которая включает опционы на акции в качестве расхода.
