Goldman Sachs повысил целевую цену акций Kinetik Holdings (NYSE:KNTK) с $48 до $54, сохранив рейтинг «Покупать». Акции торгуются по $51,27, чуть ниже 52-недельного максимума $51,51, с ростом на 60% за шесть месяцев.
Банк обновил оценки после отчета за первый квартал 2026 года, который незначительно превзошел ожидания. Более сильные маркетинговые доходы компенсировали более низкие ожидания по EBITDA трубопроводов. Коэффициент PEG составляет всего 0,14, что указывает на привлекательную оценку.
Kinetik ожидает более высокие ограничения объемов в среднем около 220 млн куб. футов/день до конца 2026 года (ранее ~100 млн куб. футов/день). Компания сохраняет прогноз EBITDA на 2026 год в размере $950 млн - $1,05 млрд.
Goldman Sachs снизил оценку EBITDA до $1,023 млрд с $1,063 млрд. Kinetik может смягчить риски за счет воздействия FT на побережье Мексиканского залива и возможностей оптимизации. Банк остается выше консенсуса по EBITDA на 2027-2028 годы.
