Goldman Sachs, Yesway Inc (NASDAQ:YSWY) üçün "Neytral" reytinqi və 28.00 dollar hədəf qiyməti təyin edib.
Goldman Sachs, ABŞ-da ən böyük 15-ci rahatlıq mağazası operatoru olan Yesway-ın strateji təşəbbüslər vasitəsilə gəlir və mənfəət artımı potensialını vurğulayır. Şirkətin 2028 maliyyə ilinə qədər 6.5% EBITDA mürəkkəb illik artım tempi təmin edəcəyi gözlənilir.
Goldman Sachs, Yesway-ın kapital yüngül tikinti proqramı, əməliyyat təşəbbüsləri və fürsətçi birləşmə və satınalmalar vasitəsilə genişlənmə planlarını qeyd edib. Şirkətin platforması dizel yanacağı satışlarının qeyri-mütənasib qarışığından faydalanır. Bond.az məlumatlarına görə, cari nisbəti 1.22 olan Yesway-ın likvid aktivləri qısamüddətli öhdəliklərini üstələyir, bu da onun genişlənmə ambisiyalarını dəstəkləyir.
Goldman Sachs, Yesway-ın beş il ərzində təxminən 130 yeni mağaza açmaq planı ilə bağlı icra risklərini qeyd edib. Firma, şirkətin 2026-cı ilin birinci rübünün nəticələrinin təsirli olduğunu, lakin bunun əsas biznes sağlamlığından daha çox nəzarət olunmayan amillərə aid olduğunu bildirib. Şirkət son on iki ayda 2.67 milyard dollar gəlir əldə edib və 5.8% artım göstərib.
Səhmlər, Goldman Sachs-a görə, 10.2x qabaqcıl EV/EBITDA çoxluğu ilə satılır, bu MUSA-ya nisbətən 14% endirim və ATD-yə nisbətən 2% mükafat təşkil edir. Cari təqib edən EV/EBITDA 9.56x səviyyəsindədir.
Yesway, keçən həftə səhmlərinin hər biri 20 dollardan ilkin ictimai təklifini uğurla həyata keçirib. Şirkət 14 milyon səhm satıb və səhmlər 22 dollar açılış qiyməti ilə ticarətə başlayıb.
