CVS Health Corporation (NYSE:CVS) çətin bir mərhələdədir. Şirkət geniş marja və qazanc artımı üçün strategiya həyata keçirir. Lakin sənaye üzrə qeydiyyat təzyiqləri ilə üzləşir.
CVS Health-in diversifikasiya olunmuş biznes modeli aptek fayda idarəçiliyi, pərakəndə aptek əməliyyatları və Aetna bölməsi vasitəsilə səhiyyə sığortasını əhatə edir. Bu, onu ABŞ-da ən hərtərəfli səhiyyə xidməti təminatçılarından biri edir.
Şirkət 2028-ci ilə qədər səhm başına 9,50 dollar qazanc əldə etməyi hədəfləyir. Bu, orta-teen faiz artımı deməkdir. Analitiklər 2026-cı il üçün EPS-ni 7,46 dollar proqnozlaşdırır. Bond.az təhlilinə görə, 15 analitik yaxın dövr üçün qazanc proqnozlarını yuxarıya doğru dəyişib.
Strateji plan iki kritik bölmədə marja bərpasına yönəlib: Səhiyyə Faydaları (Aetna sığortası) və Səhiyyə Xidmətləri (PBM və Oak Street Health). Medicare Advantage biznesi 100-150 baza bəndi marja yaxşılaşması gözləyir. Bu, qazanc artımının əsas sürücüsü olacaq.
CVS səhmləri son bir ildə 53% qazanc gətirib və 52 həftəlik yüksək səviyyəyə yaxındır. Bond.az təhlili səhmin hələ də aşağı qiymətləndirildiyini göstərir. Medicaid əməliyyatlarında qeydiyyat 1,8% azalıb. Bu, sistemli problemləri göstərir.
Aptek fayda idarəçiliyi (PBM) sabit qalır. Care Delivery bölməsi də marja yaxşılaşmasına töhfə verəcək. Diversifikasiya və şaquli inteqrasiya rəqabət üstünlüyü yaradır.
